“在未来的几年，消费金融市场的增速肯定会放缓，未来很重要的趋势是对技术的使用。”

文/《财经国家周刊》记者 陈浩杰

从激进发展到严监管，消费金融行业正步入大变局。

1月11日，在“新消费、新挑战、新发展”第五届中国消费金融高层论坛上，清华大学中国经济思想与实践研究院（ACCEPT）发布的一份《2019中国消费信贷市场研究》（下称“研究陈诉”）显示，从2013年到2018年的五年间，我国消费金融行业维持了年均20%以上的增长速度。预计2019到2024年，扩张速度将有所减缓，每年在18.7%左右。虽然增长速度有所下降，但到2024年，我国的消费金融仍将成为一个接近3万亿的大市场。

“在未来的几年，消费金融市场的增速肯定会放缓。在我看来，未来很重要的趋势是对技术的使用。”捷信集团董事、国际消费金融专家梅恺威（MelCarvill）表现。

研究陈诉显示，消费金融企业作为发展普惠金融的中坚力量，在市场上的主导地位越来越突出。就消费金融的主体而言，一些在线金融平台的总体得分上升，反映了消费者总体满意水平在提高。别的，消费者群体对于消费信贷的接受水平也在显著提高。

根据清华大学CCWE普惠金融指标体系和G20峰会发布的普惠金融指标计算，普惠金融指标RSR值排名靠前的是捷信、中银、兴业等消费金融机构。

持牌机构更受消费者青睐

清华大学中国经济思想与实践研究院研究员徐翔介绍，我国的消费金融市场已经形成四大主体的格局，一是银行系消费金融的分支；二是25家持牌消费金融公司，如捷信、中银、兴业等；三是互联网公司旗下的消费信贷平台，好比花呗、借呗、京东白条；四是非持牌消费金融及小贷公司。

研究陈诉指出，当前中国消费金融市场的四个主要特征：一是消费金融行业整体费用下降。从2016年到2019年，消费金融年利率从23.41%降到16.84%；二是消费金融公司融资渠道进一步多元化，发行ABS和金融债的占比显著提升；三是依赖于线上的消费金融业务在增加，依托场景的业务占比降低，同时现金贷的占比在增加；四是行业整体受行政处罚较少，截至2019年11月底受处罚仅3次，比去年同期下降40%。

同时，消费金融作为银行信贷的有力增补，经过2010年以来近十年的发展，已经逐步被广大消费者接受，在综合考虑信贷本钱和潜在风险的前提下，理性消费者在选择消费金融主体时也往往会优先选择更加规范的、具有银行、零售或国际经验的持牌消费金融公司的服务。

清华大学中国经济思想与实践研究院（ACCEPT）通过历时四年、涵盖了全国30个省区110个都会的问卷调查发现，我国居民对于消费金融公司的接受水平和满意水平不停提高，愿意接纳消费金融服务的成年人每年增长速度凌驾10%。而在行业头部消费金融公司中，对于捷信受访者满意水平维持在90%以上。

既要“普”也要“惠”

研究陈诉预计，2019到2020年消费金融扩张将有所减缓，每年增速在8.7%左右，在此增速下，到2024年我国消费金融市场规模将达3万亿元。

市场前景良好，不外，消费金融在未来发展中仍然面临着众多挑战。如何为广泛的客户群体提供合适的普惠金融服务是行业发展的关键。研究陈诉显示，捷信、中银等消费金融公司普惠金融指标RSR值排在前几位。

在梅恺威看来，实现普惠金融需要做好两方面的工作：一方面，是要有更广的产物可以提供给客户，产物设计要简单，对于之前没有借贷经历的人来说也可以方便去使用，由此实现对消费人群更广泛的覆盖；另一方面，产物还要足够优惠，符合消费者的使用需求。

“即使有很多普惠产物可以给到消费者，但消费者不知道怎么去使用，这也是没有意义的。”梅恺威表现，消费者的金融素养很重要，以金融素养作为支撑，提供好的产物服务客户，正是捷信消费金融的优势所在。

徐翔表现，对于持牌消费金融公司来说，发展的重点应该是如何在包管风控的情况下降低消费金融服务费用，提供消费金融服务的便捷度。对此，研究陈诉建议，消费信贷公司的整体利率无疑应该保住“36%以上为非法放贷”的红线以掩护消费者合法利益。与此同时，在36%的利率红线以下，应给予消费金融公司足够的生存空间，允许消费金融公司根据自身风险本钱设定合理贷款利率。

梅恺威建议，提供更有价值的普惠金融服务，降低消费者的信贷本钱，最有效的方式不是制定利率上限，而是要通过三个方面来实现：第一，鼓励行业竞争营造公平的市场环境；第二，在全行业建立全面的征信数据信息共享系统；第三，通过资本等手段降低消费金融公司的融资本钱。

提升科技存在感

近年来，消费金融市场竞争进一步加剧，尤其是持牌机构也出现了分化趋势。在此配景下，不少消费金融机构纷纷发力科技创新，用金融科技来精准识别客户需求和风险点，提升在金融科技领域的存在感和硬核度。

相关数据显示，仅2018年一年，消费金融业务在金融科技领域的资金投入即到达近94亿元，并出现出强劲的后续发展势头。

在梅恺威看来，竞争是一个好事情，可以给客户带来更加优惠的产物，也会促使企业更加关注创新。“如果捷信要想获得乐成，我们必须要连续去创新。我们进入中国已经十几年了，很多证据显示消费者更青睐捷信。我们也从中感到了压力，因为要维持行业领先的地位，需要不停创新并连续为客户提供优质的服务。”

重视对技术的应用，是行业趋势，也是捷信传统。梅恺威介绍，作为金融科技的先行者，捷信通过“高科技+专业人才”的高效匹配与协作，为消费者提供值得信赖的消费信贷服务。近年来，语音机器人(Voice-bot)、OCR光学字符识别技术、人脸识别技术等金融“黑科技”也在捷信的日常业务中得到了广泛应用。以语音机器人为例，它可7天无休不间断运行，每日呼出量到达约5000000次，并根据客户喜好设置呼叫时间点，从而制止打搅客户的日常工作和生活。截至2019年年底，捷信已有近20%的日常外呼电话通过语音机器人拨出，每日平均可服务凌驾8.5万名客户。